拟募资9.81亿元, 国星光电加码Mini/Micro LED
7月10日晚间,国星光电发布《2025年度向特定对象发行A股股票预案》,拟向不超过35名符合规定的特定对象(含控股股东佛山电器照明)发行A股股票,募资总额不超过9.81亿元,加码Mini/Micro LED等赛道。
据公告显示,本次计划发行不超过约1.86亿股(按公告日总股本测算),发行底价为定价基准日前20个交易日A股股票交易均价的80%。
本次发行募集资金扣除发行费用后,将主要投向于“超高清显示Mini/MicroLED及显示模组产品生产建设项目”“光电传感及智能健康器件产业化建设项目”“智慧家居显示及Mini背光模组建设项目”“智能车载器件及应用建设项目”“国星光电研发实验室项目”以及补充流动资金。
注:本次发行之预案董事会召开前6 个月内,国星光电存在新投入和拟投入的财务性投资共18 计1,120.00 万元,系其受让的广东广晟百千万高质量发展产业投资母基金合伙企业(有限合伙)1,120.00 万元基金份额对应的认缴权,上述新投入和拟投入的财务性投资已在本次募投项目“超高清显示 Mini/Micro LED 及显示模组产品生产建设项目”的拟募集资金总额中扣除。
“超高清显示 Mini/Micro LED 及显示模组产品生产建设项目”总投资额为3.73亿元,本次拟使用募集资金投入约3.62亿元;由国星光电全资子公司国星电子负责实施,拟通过在佛山吉利工业园新增产线,扩产Mini/Micro RGB LED、TOP LED、显示模组产品。
值得注意的是,本项目还将引入自动化设备及智能管理系统,提升生产效率和产品交付能力。
“智慧家居显示及 Mini 背光模组建设项目”总投资金额为1.18亿元,全额募资投入,实施主体为国星光电,拟在总部新增产线,通过分批次购买生产设备、配套设备,及拟引进经验丰富的专业人才,增加Mini 背光模组及器件和轻薄显示模组的产量。
“智能车载器件及应用建设项目”总投资金额为5353.28 万元,全额募资投入,实施主体为国星光电,拟通过在本部建设生产车间,新增产品生产线,增加智能车载器件及应用相关产品的产量。
值得注意的是,国星光电在2023年成立车载LED事业部,产品已进入新势力品牌及主机厂供应链,覆盖交互模组、内饰器件等四大类。对于未来规划,国星光电表示将完善产品系列,提升车规级器件市占率。
“光电传感及智能健康器件产业化建设项目”实施主体为国星光电,拟在佛山市禅城区华宝南路18 号建设实施。本项目拟通过购买生产设备、配套设备等,增加光耦、穿戴LED 等产品的产量,扩大其产品的市场份额。
值得关注的是,本项目将增加光耦产品的生产线,同时为了满足可穿戴健康设备快速发展的市场需求,将新建可穿戴 LED 生产线,扩大其相关产品的生产规模。
在智能穿戴领域,国星光电目前已开发多款多代适用于智能手表、智能手环的健康监测产品组合,并广泛应用于一线知名品牌智能设备。同时其自主研发的1.84 英寸 Micro LED 全彩显示屏 nStar Ⅲ已成功点亮,未来有望应用于 Micro LED手表等智能穿戴产品。
“国星光电研发实验室项目”总投资金额为1.58亿元,全额募资投入,拟建设前沿技术研发实验室,拟由国星光电建设实施,实施地点为本部研发中心及吉利产业园研发大楼,建设内容主要为其未来发展方向的重点研发项目的研发,及配套实验室建设装修和设备采购。
研发方向上,本部研发中心升级改造将主要进行Mini LED 显示器件、背光模组、车载LED 应用、新型光电子等领域的实验室建设并开展相关领域重点项研发;吉利产业园研发大楼将重点专注于Mini 和Micro LED 等显示领域的实验室建设并在未来主要承担该领域的重点项目研发。
同时,国星光电拟将本次募集资金中的1亿元用于优化财务结构,增强抗风险能力。
国星光电表示,本次募集资金将根据项目进度分批投入。若募集资金到位前公司已使用自筹资金先行投入,后续将进行置换;若募集资金净额不足,差额部分由自有资金或其他融资方式补足。
总体来看,国星光电本次募资核心在于把握Mini/Micro LED、车载电子及智能穿戴三大赛道机遇,通过五大项目优化产品结构,同步强化第三代半导体、新型显示等领域技术储备。
项目实施后,国星光电将显著提升Mini背光模组、车载器件、光耦及可穿戴LED产能,并依托双研发基地(本部聚焦车载应用/光电子技术,吉利产业园攻坚Mini/Micro LED)建立行业技术标准。
财务层面,本次募资将有效降低资产负债率,改善资产结构,项目达产后预计推动营收与净利润大幅增长,有效增强可持续竞争力与股东回报。









